Un fonds à formule signé Fédéral Finance, analyse sur BFM Business.
- Fonds à formule
- Proposé par Fédéral Finance
- Groupe Arkéa (Crédit Mutuel)
- Formule assise sur l’indice Euro Stoxx 50, hors dividendes
- Garantie partielle en capital
- La formule court sur 9 ans maximum
Alors, que dit la formule ?
- Chaque année à date anniversaire on regarde la formule
- La formule fonctionne par palier :
- indice stable ou en hausse : gain de 6% et remboursement anticipé
- indice entre -20% et <0% : gain de 4% et on continue
- baisse supérieure à 20% de l’indice : on continue
- Au terme :
- Indice positif : on récupère le capital + 6%
- indice entre -20 et <0% : on récupère le capital + 4%
- indice entre -40 et -20% : on récupère le capital
- l’indice baisse de plus de 40% par rapport à sa valeur initiale : perte en capital
Ca semble un peu compliqué…
- Pas très compliqué
- Mais des paliers
- Et différents horizons
- On peut s’y perdre un peu
Qu’est-ce que vous en pensez ?
- Question difficile : on lit un peu dans les entrailles de poulets…
- La vraie question : l’indice Euro Stoxx 50 peut-il perdre plus de 40% de sa valeur d’ici 9 ans ?!
- Si perte >40%, on prend la perte !
- Attention, on est sur l’indice hors dividendes
- Le dividende : 2 à 4/5% par an
- Donc baisse >40% pas impossible !
Ca c’est le pire des scénarios…
- Oui
- Le meilleur scénario : perf positive la 1ère année => 6% et remboursement
- Attention, frais d’entrée à 2%
- Scénario intermédiaire : plusieurs années blanches (perf < 20%)
On y va ?
- Attention, on peut être scotché 9 ans !
- A chacun d’apprécier l’intérêt du produit